Termini da conoscere nel mondo degli investimenti

Se ti sei approc­cia­to da poco alla realtà del mon­do degli inves­ti­men­ti, prob­a­bil­mente ti sei imbat­tuto in nuovi ter­mi­ni che non ave­vi mai sen­ti­to pri­ma.

Molte per­sone, però, non chiedono il sig­ni­fi­ca­to di ciò che non conoscono, un po’ per timidez­za, un po’ per pau­ra di fare brutte fig­ure, non rius­cen­do così a seguire, a volte, alcu­ni dis­cor­si.

Per questo moti­vo abbi­amo deciso di rac­cogliere e tradurre alcu­ni ter­mi­ni usati nel ger­go del mon­do degli inves­ti­men­ti.

Asset Class

Un asset class è un insieme di inves­ti­men­ti con carat­ter­is­tiche sim­ili, sogget­ti a forze di mer­ca­to, leg­gi e rego­la­men­ti analoghi. Alcu­ni esem­pi di asset class pos­sono essere le azioni, i titoli mon­e­tari in base agli stru­men­ti sot­tostan­ti, o gli ETF.

Back­test­ing

Quan­do si elab­o­ra una strate­gia di inves­ti­men­to, è soli­to appli­car­la a una serie di dati stori­ci allo scopo di capire come si sarebbe com­por­ta­ta in pas­sato nelle varie con­dizioni di mer­ca­to. Questo proces­so è chiam­a­to back­test­ing e ha l’obiettivo di testare il gra­do di suc­ces­so di una strate­gia.

Bid-Ask spread

Lo spread bid-ask, chiam­a­to anche sem­plice­mente spread, è la dif­feren­za tra il prez­zo di offer­ta di un asset, chiam­a­to prez­zo let­tera, e il prez­zo che è dis­pos­to a pagare chi desidera acquis­tar­lo, cioè il prez­zo denaro.  Mag­giore è lo spread di un tito­lo, minori sono gli scam­bi che avven­gono sul tito­lo e quin­di minore è la liq­uid­ità di mer­ca­to.

Cap­i­tal gain

Con il ter­mine cap­i­tal gain si intende la dif­feren­za pos­i­ti­va tra il prez­zo di acquis­to di un asset e il prez­zo di ven­di­ta.

Plus­valen­za

Quan­do l’operazione di ven­di­ta pro­duce del cap­i­tal gain si usa il ter­mine plus­valen­za per indi­care un aumen­to del val­ore dell’asset coin­volto.

Draw­down

È il ter­mine usato per indi­care la perdi­ta a cui un investi­tore può andare incon­tro in base all’andamento sta­tis­ti­co pas­sato di un asset. È un indi­ca­tore di ris­chio dell’asset o del­la strate­gia di inves­ti­men­to e rap­p­re­sen­ta la perdi­ta mas­si­ma mat­u­ra­ta, nel peri­o­do di anal­isi, rispet­to al val­ore di pic­co reg­is­tra­to. Se, per esem­pio, un tito­lo ha avu­to un val­ore mas­si­mo di 10 ma suc­ces­si­va­mente è sce­so fino a 5, il draw­down è del 50%.

Exchange Rate

L’exchange rate è il tas­so di cam­bio tra le valute di due Pae­si, cioè indi­ca il val­ore di una val­u­ta rispet­to all’altra.

Fiat Mon­ey

Con mon­e­ta fiat, o val­u­ta fiat, si intende una val­u­ta pri­va di val­ore intrin­seco dichiara­ta in cor­so legale da un gov­er­no. L’euro, il dol­laro e la ster­li­na sono esem­pi di valute fiat.

Flat Tax

Una flat tax è un sis­tema in base al quale tut­ti i con­tribuen­ti pagano le tasse nel­la stes­sa per­centuale del loro red­di­to totale.

Entra­ta atti­va

Si par­la di entra­ta atti­va quan­do l’investitore deve pren­dere una molteplic­ità di deci­sioni con­tin­ue nel tem­po al fine di ottenere un guadag­no. Quin­di un inves­ti­men­to atti­vo dev’essere mon­i­tora­to spes­so e richiede tem­po ed ener­gia. In alcu­ni casi, un’entrata atti­va potrà com­portare delle azioni o attiv­ità da svol­gere. Si può sen­tire par­lare anche di ges­tione atti­va, più prob­a­bil­mente in ambito fon­di di inves­ti­men­to, ed è un ter­mine che indi­ca appun­to una con­tin­ua atten­zione da parte di chi gestisce il fon­do

Entra­ta pas­si­va

Un inves­ti­men­to pas­si­vo è un genere di inves­ti­men­to che richiede una ges­tione lim­i­ta­ta e che ugual­mente può rag­giun­gere i risul­tati piani­fi­cati. Di soli­to sono inves­ti­men­ti a lun­go ter­mine che richiedono poco tem­po ed ener­gia, ma gran­di cap­i­tali.

Hold­ing Peri­od

Il ter­mine hold­ing peri­od si riferisce al tem­po durante il quale un investi­tore detiene un deter­mi­na­to asset.

Lever­age

È una tec­ni­ca che ampli­fi­ca i prof­itti o le perdite degli investi­tori. È un ter­mine comune­mente usato per descri­vere l’uso del denaro pre­so in presti­to per ingrandire il poten­ziale di prof­it­to (leva finanziaria).

OPA

Per Offer­ta Pub­bli­ca di Acquis­to si intende una dichiarazione pub­bli­ca da parte di una per­sona fisi­ca o giuridi­ca, riv­ol­ta agli azion­isti di una soci­età quo­ta­ta, nel­la quale si esprime la volon­tà di essere dis­posti a com­prare i titoli degli azion­isti a un prez­zo supe­ri­ore a quel­lo di bor­sa. Di soli­to viene ese­gui­ta con lo scopo di acquistare o raf­forzare il pro­prio con­trol­lo sul­la soci­età in ques­tione, defini­ta soci­età bersaglio. Il sogget­to che lan­cia un’offerta pub­bli­ca di acquis­to deve effet­tuare pre­ven­ti­va­mente un’apposita comu­ni­cazione alla Con­sob (l’Autorità indipen­dente che vig­i­la sui mer­cati ital­iani) alle­gan­do un doc­u­men­to, des­ti­na­to alla suc­ces­si­va pub­bli­cazione, con­te­nente le infor­mazioni nec­es­sarie per con­sen­tire al pub­bli­co di for­mar­si un giudizio sull’OPA stes­sa.

RISK ON

Il ter­mine Risk on si uti­liz­za quan­do un mer­ca­to sem­bra essere ottimista e profi­c­uo quin­di gli investi­tori ten­dono a spostare la loro atten­zione ver­so le attiv­ità del mer­ca­to che sono più ris­chiose, ma che pos­sono offrire rendi­men­ti ele­vati.

RISK OFF

Il ter­mine Risk off si uti­liz­za quan­do le prospet­tive future di un mer­ca­to sug­geriscono di avere cautela. Ques­ta con­dizione è carat­ter­iz­za­ta dal­la pre­sen­za di for­ti ten­sioni di tipo eco­nom­i­co, politi­co o finanziario. Durante ques­ta fase si può anche ver­i­fi­care il tipi­co fenom­e­no del flight to qual­i­ty, cioè lo sposta­men­to del­la liq­uid­ità ver­so le attiv­ità che pre­sen­tano un pro­fi­lo di ris­chio più bas­so.

Questi sono alcu­ni dei ter­mi­ni che sen­ti­rai durante il tuo per­cor­so come investi­tore. Se mai ti dovesse cap­itare di sen­tire una paro­la di cui non conosci il sig­ni­fi­ca­to la cosa migliore da fare è chiedere. È molto meglio ammet­tere di non essere degli esper­ti in un set­tore, che fin­gere di esser­lo.

Sen­tire dei vocaboli che per te sono nuovi è un otti­mo seg­nale per real­iz­zare che potresti non essere anco­ra pron­to per inve­stire in un deter­mi­na­to mer­ca­to. Non avere fret­ta. Stu­dia anco­ra.

Se ci sono dei ter­mi­ni che sec­on­do te un neo­fi­ta dovrebbe asso­lu­ta­mente conoscere e che qui non abbi­amo spie­ga­to, allo­ra entra nel­la com­mu­ni­ty Inves­thero e con­di­vidili con il grup­po.

 

SCOPRI CLUB HERO: IL CLUB DEGLI INVESTITORI CONSAPEVOLI

SBLOCCA I BONUS DI TUTTE LE PIATTAFORME!

DA ZERO A INVESTITORE ESPERTO

DIVENTA UN CACCIATORE IMMOBILIARE

CONDIVIDI ARTICOLO

Team

INVESTHERO

Appassionati di finanza, investimenti e business, il nostro team ti aiuterà a raggiungere la libertà finanziaria con articoli chiari e strumenti pratici, promuovendo una sana cultura finanziaria per creare, far crescere e proteggere il tuo capitale.

0 commenti

Invia un commento

Il tuo indirizzo email non sarà pubblicato. I campi obbligatori sono contrassegnati *

Ti potrebbe interessare anche: